The Role of Transfer prices in the Segmental reports

Authors

  • Kosar Najmalddin Mohammed Department of Accounting Techniques Erbil, College of Management Technical Erbil, Polytechnic University, Erbil. Iraq
  • Parzheen Shekh Mohammed Aziz Department of Accounting Techniques Erbil, College of Management Technical Erbil, Polytechnic University, Erbil. Iraq

DOI:

https://doi.org/10.25212/lfu.qzj.5.2.28

Keywords:

transfer pricing, transfer pricing methods, Segmental reports, performance measurement, performance evaluation.

Abstract

The companies that have branches needs to follow the activities of its various branches, and one of the activities that the administration follows is segmental reports, as an income statement is prepared for each branch of the unit and in a way that helps in assessing the performance of the work of each branch and provides information on the extent of their contributions in Achieving profits for the company, and for segmental reports to be prepared. The transfer pricing method must be followed to transfer products from one branch to another. The transfer price provides the branches a degree of autonomy for making their administrative decisions. An appropriate transfer price must be used to achieve the objectives’ balance of the transferor and the transferee branches, consequently the goals of the company as a whole are achieved.
The problem with the study is that do the administrative cadres in the company aware of modern policies for pricing the products transferred between the branches of the company? And does the transfer prices contribute to evaluating the performance of the company branches through segmental reports?
The study aims to know the transfer prices and their application as a tool to evaluate the performance of the branches in the companies that have branches. And knowing the extent of applying the transfer prices policy in the research sample company. As well as determining the role of its contribution in evaluating the performance of the branches of the research sample company through preparing segmental reports.
The researchers concluded that the best way to price transfers that achieve the goal of the company as a whole, is the transfer price based on the market price. As for the purchasing branches (Erbil and Sulaymaniyah), the best way to price the transferred products is the variable cost method. Thus, the market price mayn’t be desirable for the managers of the purchasing branches, if their performance is evaluated. Conversely, the variable cost method may be desirable by managers because it increases the branches’ operating income. This leads to goals’ conflict between the company and its subsidiaries, as the company sells to its branches.
Among the most important recommendations of the research is the necessity of preparing segmental reports in detail for each branch and following the use of transfer prices to transfer products between them, which show the performance of each of the company’s branches, follow-up and evaluating of the performance of branch managers in appropriate manner to the company’s goals.

References

أولاً: المراجع باللغة العربية

أ- الوثائق والمستندات المالية للشركة عينة البحث ا القوائم المالية لشركة زيبرانو

)للموبليات والاثاثا المحدودة( وفروعها المعروضة في الملحق.

ب- الأطاريح و الرسائل الجامعية:

) رقو و بق ) 2015 ( عدو لوح ال ي د المس ببي (BSC) تق تحسيل أداء المؤ س

وتح يق ضتتتت الزبون تق مر ال وجه نحو حولم المؤ تتتتستتتت – د ا تتتت ح ل مجمع

صتتتتيدالع أطروح دل و اه فير منشتتتتو ج مل أحمد بوقر عبومردا ع لبي اللبوم

الاق ص د وال ج و بوم ال سيير الجزا ر.

) قبم بق آجق ) 2006 ( عأ ر أ تتتتتل ال حو ر بيل ال قستتتتت م والاروت بى ت و أداء

منشآ الصن البيبي ع ل م جس ير فير منشو ال،رطوم ج مل النيبيل.

) المطيري مشلر جمز ) 2011 ( عتحبير وت يي ال داء الم لق لمؤ س الب رول الكو ي ع

ل م جس ير ج مل الش ة ال و ال دن.

) وليد لطرش ) 2018 ( عدو بط ق ال داء الم وازن تق قي وت يي ال داء الإ ت راتيجق

د ا تتتتتت حتت لتت قطتت ت ختتدمتت المتت تف الن تت ل تق الجزا رع أطروحتت دل و اه اللبوم

الاق ص د وال ج و بوم ال سيير ج مل محمد بوضي ف المسيب الجزا ر.

ت- البحوث والدوريات:

) ابوبكر ز و ولا و خ تتت جرجي مصتتتطاى و ز زان صتتتلال الد ل ) 2017 ( عأ ر

الاتصتت ل ل الملبوم ال ط ي تق ال ر الم لي المرحبي بى جود الملبوم

المح تتتتبي – د ا تتتت ميداني ع ج مل تكر ل – لبي الإدا والاق صتتتت د مجب تكر ل

لبلبوم الإدا والاق ص د المجبد 1 اللدد 37 ا 349 – 377 .

) ال ميل محمد بد الد ل إبراهي ) 2001 ( عأهمي الستتتتتلر ال حو بق ل ي ال داء: نمولج

م رلع مجب الإدا الل م ملمد الادا الل م ض – ممبك اللربي الستتتتتود

المجبد الواحد وال بلون اللدد ال لث )أل وبر 2001 ( ا 477 – 510

) جواد صلال ممدي ) 2011 ( عدو ا ل ال حو ر الداخبق تق ت و اداء الربحي )د ا

تطبي ي تق ملمر الب ن ال د تتتتتي (ع ج مل لربلاء المجب اللراقي لبلبوم مجبد 7

اصدا 30 ا 180 - 197 .

) خشتتت م حستتتيل ) 2002 ( عت يي أداء شتتت ل ال ط ت الل م تق ال دن مل وجم نظر

الشتتت ل ناستتتم وال جمز المستتتئول نم – د ا تتت ميداني ع مجب د ا تتت اللبوم

الإدا الج مل ال دني المجبد 29 اللدد 2 ا 297 – 323 .

) الزو بف إنل م محستتتتتل و حج ج مر بدالكر ) 2018 ( عمستتتتت وك الإتصتتتتت ل ل

الملبوم ال ط ي تق ال ر الم لي الستتتتتنو واللوامر المؤ ر تيه – د ا تتتتت

تطبي ي تق الشتتتتت ل المستتتتت هم الل م ال دني ع م د البحث اللبمق/ الج مل

ال دني المجب الا دني تق إدا ال م ل المجبد 14 اللدد 4 ا ا 535 – 554 .

) اللمري أحمد محمد و و دان ميشير ليد و بد وازن مق ) 2007 ( عالإتص ل

ل الملبوم ال ط ي تق ال ر الم لي الستتتنو لبشتتت ل الصتتتن ي الا دني -

د ا تتتتت ميداني ع مجب لبي ال ج لببحو اللبمي ج مل الا تتتتتكند المجبد 44

اللدد 2 .

) مر أ. تواتق ) 2012 ( عأ تل ال ن زلا الداخبي لسدا ل حستيل أداء مرالز المستؤولي

تق المؤ س الاق ص د ع أبح اق ص د وإدا ج مل الببيد – الجزا ر اللدد

ا 181 – 203 .

) النليمق م داد أح مد نو ي ) 2010 ( عا ر ال ر ال ط ي تق ت و أداء قط

الوحدا الاق ص د ومدك قد تم بى ا ةلال الموا د الاق ص د ع مجب لبي بةداد

لبلبوم الاق ص د اللدد 23 ا 209 – 225 .

ث- الكتب:

) ابو نصتتتتت د. محمد ) 2008 ( عالمح تتتتتب الإدا ع لبي ال م ل – الج مل ال دني

م ن – ال دن.

) اد وا ر محمد صبحق والة لبق ط هر محسل منصو ) 2009 ( عا ي الاداء

وبط ق ال يي الم وازنع دا وا ر لبنش وال وز ع م ن – الا دن.

) دود ل أحمد و تتتتتف ) 2010 ( عبط ق ا ل داء الم وازن وملو ق ا تتتتت ،دامم تق

منظم ال م لع الطبل ال ولى دا جبي الزم ن لبنش وال وز ع م ن – الا دن.

) الرجبق محمد تيستير بدالحكي ) 2004 ( عالمح تب الإدا ع الطبل ال ل دا وا ر

لبنش م ن – ال دن.

) الرجبق محمد تيسير بدالحكي ) 2007 ( عالمح ب الإدا ع الطبل الرابل دا وا ر

لبنش م ن – ال دن.

) ي إت ج ستون و إ د نو ل ) 2006 ( عالمح تب الإدا ع ترجم د. محمد صت م

الد ل زا د مراجل د.أحمد ح مد حج ج دا المر خ لبنشتتتتت الر ض – الممبك اللربي

السلود .

) م هر أحمد حسل ) 2002 ( عالمح ب الادا ع ة 1 دا وا ر لبطب والنش م ن

– ال دن.

) م هر أحمد حسل و أبونص د. محمد ) 2009 ( عالمح ب الادا ع الن ش - الش ل

اللربي الم حد لب سو ق وال و دا ب ل ل ون مع ج مل ال د الما وح ال هر –

جممو مغ اللربي .

) بود د. ل محمد ) 2008 ( عالمح ب الادا : إدا الكبا تق النش ة المغ تق –

الجزء ال نقع دا المرت ى لبطب وال وز ع والنش بةداد – اللرا .

) الليستت وي د.ل م ج تت ) 2005 ( عد ا تت جدوك الإق صتت د وت يي المشتت و :

تحبير نظري و تطبي قع دا المن هن م ن الا دن.

) الاضتتتتر مؤ د محمد و نو بد الن صتتتت إبراهي و الراوي بدال، لق مطبد ) 2007 )

عالمح تتتب الإدا ع الطبل ال ولى دا المستتتير لبنشتتت وال وز ع والطب م ن –

الا دن.

) تبول د.صتتتتت تق ميده د. ابراهي الةصتتتتتيل د. افب ) 2017 ( عالمح تتتتتب ا لادا ع

منشو ا ج مل دمشق لبي الاق ص د دمشق – و .

) هي جر ليستت راي و م تول تتبيرج ) 1988 ( عالمح تتب الإدا ع ترجم أحمد حج ج

دا المر خ لبنش الر ض - الممبك اللربي السلود .

) وهيبل تو م و هنجر دات يد ) 1990 ( عا لإدا ا لإ تتتتت راتيجي ع ترج م محمود بد

الحميد مرسل زهير نلي الصب غ ملمد الإدا الل م م ن – الا دن.

) حستتتتيل أحمد حستتتتيل بق ) 2000 ( عالمح تتتتب الإدا الم دم : تستتتتلير المن ج

الجد د و نظ م ال ستتتتتلير الداخبقع الإ تتتتتكند – دا الج ملي لبطب والنشتتتتت

وال وز ع ق هر – مغ .

: المراجع باللغة الانكل ز يية

ً

ثانيا

A) Theses and Dissertations:

Liu, Ying, (2014), “the usefulness of segmental information disclosures and analyst forecast efficiency”, Master degree of Business, school of Business, Auckland University of Technology, U.S.A.

B) Scientific periodicals:

Cools, Martine & Slagmulder, Regine, (2005), “Transfer Pricing systems and Performance Measurement in Multinational Enterprises”, WWW.erim.eur.nl /, PP 1- 35.

Budugan, Borina & Georgescu, Inliana, (2010), “the role of interrnal assignment prices in the evaluation of the transactions between profit centrs”, Stiinte Economice, Special number, pp. 15-23.

Benjamin, Samuel Jebaraj, Muthaiyah, Saravanan, Marathamuthu, Srikamaladevi & Murugaiah, Uthiyakumar, (2010), “a Study of Segment Reporting Practices: A Malaysian Perspective”, the Journal of Applied Business Research, the Clute Institute, Vol. 26, No. 3, pp. 31-42.

Itika, Josephat Stephen, (2011), “Fundamentals of human resource management - Emerging experiences from Africa”, African Studies Centre / University of Groningen / Mzumbe University, African Public Administration and Management series, vol. 2

Sojak, Slawomir, (2007), “Transfer Pricing Policy and Performance Measurement Used in Poland by Domestic and Multinational Companies”, Journal of Applied Management Accounting Research, Vol. 5, No. 2, pp. 33-58.

C) Books:

Rajan Madhav V. & Datar Srikant M. (2018), “Horngren’s Cost accounting”, 16th Edition, Pearson Education, USA.

Bhimani Alnoor, Horngren Charles T., Datar Srikant M. & Foster George (2008), “Management and Cost Accounting”, 4th, Prentice-Hall, Inc. Upper Saddle River, New Jersey, USA.

Hirsch, Maurice L. & Louderback, Joseph G., (1986), “Cost Accounting: Accumulation, Analysis and Use”, 2nd Edition, Kent Publishing company, Boston – USA.

Edmonds, Thomas P., Tsay, Bor-Yi, & Olds, Philip R., (2011), “Fundamental Managerial Accounting Concepts”, 6th Edition, McGraw-Hill/Irwin, New York, NY, USA.

Jiambalvo, James, (2016), “Managerial Accounting”, 6th Edition, John Wiley & Sons, Inc., USA.

Kaplan, Robert S. & Atkinson, Anthony A., (1998), “Advanced Management Accounting”, 3rd Edition, Prentice Hall, Inc., New Jersey – USA.

Morse, Wayne J., Davis, James R. & Hartgraves, Al L., (2003), "Managerial Accounting: A strategic Approach", 3rd edition, South Western, USA.

Garrison, Ray H., Noreen, Eric W. & Brewer, Peter C., (2018), “Managerial Accounting”, 16th Edition, McGraw-Hill Education, 2 Penn Plaza, New York, NY, USA.

Hilton, Ronald W., (1997), “Managerial Accounting”, 3rd Edition, McGraw-Hill Companies, Inc., New York, USA.

Roberts, Clare, (2002), “Segment Reporting: Comparative International Accounting”, 6th Edition, Prentice-Hall, New York. U.S.A.

Crawford, Louise, Extance, Heather, Helliar, Christine & power, David, (2012), “Operating Segment: The usefulness of IFRS 8”, First Published by ICAS, UK.

Oliver, M. Suzanne & Horngren, Charles T., (2010), “Managerial Accounting”, 1st Edition, Person Prentice Hall, New Jersey, USA.

D) Standards and other related material:

Financial Accounting Standards Board (FASB), (1997), Statement of Financial Standards No 131, “Disclosure about Statement of an Enterprise and Related Information”, December.

International Accounting Standards Board (IASB), (2006), International Financial Reporting Standard No.8, "Operating Segments", November, Para. 5.

International Accounting Standards Committee (IASC) IAS. 14R, (1997), “Segment Reporting”, August.

Downloads

Published

2020-06-30

Issue

Section

Articles